ตลาดหุ้นสหรัฐฯ ตกหนักเมื่อเปิดการซื้อขายฟิวเจอร์สในวันจันทร์ หลังจากมีรายงานว่า Trump อาจมีการเก็บภาษีการค้าตั้งแต่วันที่ 1 กุมภาพันธ์ ผู้ถือหุ้นในตลาดรู้สึกตื่นตระหนก ส่งผลให้ฟิวเจอร์ส S&P 500 ลดลงมากกว่า 2.0% และยังคงสูญเสียค่าเพิ่มขึ้นเรื่อย ๆ ขณะเดียวกัน NASDAQ ซึ่งเน้นเทคโนโลยีร่วงลงถึง 3.0% เนื่องจากความตื่นกลัวในภาค AI ส่วน Dow Jones ดัชนีอุตสาหกรรมลดลงประมาณ 1.5%.

หุ้นทั่วโลกก็ตกตามไปด้วย หลังจากที่บริษัทสตาร์ทอัพจากจีนชื่อ DeepSeek ได้แสดงความกังวลเกี่ยวกับการครอบงำของสหรัฐอเมริกาในด้านปัญญาประดิษฐ์ นอกจากนี้ ความตึงเครียดที่เพิ่มขึ้นระหว่างสหรัฐอเมริกาและโคลอมเบียยังเพิ่มความหวาดกลัวต่อการใช้ภาษีเป็นอาวุธทางภูมิรัฐศาสตร์มากขึ้นอีกด้วย ฟิวเจอร์สหุ้นยุโรปและสหรัฐอเมริกาลดลง ขณะเดียวกันหุ้นในเอเชียก็เพิ่มขึ้น ความสนใจของตลาดอยู่ที่การขึ้นของหุ้นเทคโนโลยีจีนที่เชื่อมโยงกับ DeepSeek ซึ่งตามกล่าวของนักวิเคราะห์บางคนแล้ว โมเดลธุรกิจของพวกเขานั้นมีต้นทุนที่คุ้มค่าและอาจท้าทายผู้นำวงการได้อย่าง Nvidia Corp.

ในตอนนี้ ทั่วโลกกำลังจับตาดูว่าผู้ค้าจะตอบสนองต่อการพัฒนาล่าสุดจากจีนอย่างไร แม้ว่าจะต้องรอดูว่า DeepSeek จะสามารถตั้งตนเป็นทางเลือกที่มีต้นทุนคุ้มค่าในระยะยาวได้หรือไม่ แต่ความกังวลในเบื้องต้นอยู่ที่ราคาและอำนาจในการตั้งราคาของยักษ์ใหญ่เทคโนโลยีของสหรัฐอเมริกาจะถูกคุกคามหรือไม่

ตลาดนวัตกรรมเทคโนโลยีมีความประหลาดใจเสมอมา และการนำเสนอครั้งล่าสุดของ DeepSeek ได้ก่อให้เกิดทั้งความกังวลและความตื่นเต้นในหมู่นักเทรด นักวิเคราะห์คาดการณ์ว่าความสำเร็จของโครงการนี้อาจจะทำให้เกิดการเปลี่ยนแปลงของอำนาจในเวทีเทคโนโลยีโลก ถ้า DeepSeek สามารถส่งมอบโซลูชั่นคุณภาพสูงในราคาที่ต่ำลงได้จริง มันอาจจะบังคับให้บริษัทสหรัฐอเมริกาปรับกลยุทธ์ของพวกเขา โดยเฉพาะในเรื่องการแข่งขันด้านราคา อย่างไรก็ตาม สิ่งที่สำคัญที่ต้องจำคือ ทรัพยากรที่สำคัญที่บริษัทยักษ์ใหญ่เทคโนโลยีของสหรัฐอเมริกาครอบครองอยู่ บริษัทเหล่านี้ได้สถาปนาตนเองในตลาดด้วยฐานลูกค้าที่กว้างขวางและการลงทุนใหญ่ใน R&D ภัยคุกคามจาก DeepSeek อาจถูกประเมินต่ำเกินไปถ้าหากปฏิกริยาของตลาดและผู้บริโภคที่อาจต่อต้านการเปลี่ยนแปลงที่ขับเคลื่อนด้วยราคานั้นไม่ถูกนำมาพิจารณา

ผลกระทบทางตลาดของข่าว DeepSeek

ตามที่ Bloomberg ระบุ บริษัทปัญญาประดิษฐ์จีน DeepSeek ใช้ต้นทุนน้อยที่สุดในการพัฒนาผลิตภัณฑ์ที่สามารถแข่งขันกับ OpenAI ก่อให้เกิดความรู้สึกขาลงในหุ้น Nvidia ($NVDA) และดึงหุ้นอื่น ๆ ที่เกี่ยวข้องกับ AI ลงตามไปด้วย ปฏิกริยาทันทีของหุ้นต่อข่าว DeepSeek มีดังนี้:

Nvidia (NVDA): -5%

Broadcom (AVGO): -5%

Arm Holdings (ARM): -5%

Qualcomm (QCOM): -3%

AMD: -2.5%

Intel (INTC): -2%

ความระวังของตลาดที่กว้างขึ้น

นักลงทุนเริ่มระมัดระวังมากขึ้น โดยเฉพาะจากความสำเร็จล่าสุดของทรัมป์ในการกดดันโคลอมเบียให้ยอมทำตามที่เขาต้องการ ซึ่งได้ฟื้นความกลัวว่าเขาอาจจะใช้ภาษีเพื่อบรรลุเป้าหมายทางการเมืองอื่น ๆ อย่างรวดเร็ว สิ่งนี้อาจทำลายการฟื้นฟูของตลาดโลกในสัปดาห์ที่แล้ว ซึ่งได้ทำให้ความกลัวของสงครามการค้าทั่วโลกผ่อนคลายลงหลังจากภาษีสินค้าจากเม็กซิโก แคนาดา และจีนถูกหลีกเลี่ยงชั่วคราว

การตัดสินใจเกี่ยวกับอัตราดอกเบี้ยของ Federal Reserve ใกล้เข้ามา

ในช่วงปลายสัปดาห์นี้ คาดว่า Federal Reserve จะคงอัตราดอกเบี้ยให้เสถียรในตอนสรุปการประชุมสองวันของนโยบายในวันพุธ ท่ามกลางความต้องการที่สูงและอัตราเงินเฟ้อที่ยังคงอยู่ เจ้าหน้าที่ยอมรับที่จะหยุด เฟด (Fed) จะหยุดการลดอัตราดอกเบี้ยชั่วคราวเป็นครั้งแรกนับตั้งแต่เริ่มต้นวงจรการลดอัตราในเดือนกันยายน

แนวโน้มทางเทคนิคของ S&P 500

ในมุมมองทางเทคนิค ความต้องการสำหรับ S&P 500 ยังคงอยู่ในแนวโน้มขาขึ้น วันนี้เป้าหมายหลักของผู้ซื้อคือการข้ามผ่านแนวต้านที่ใกล้ที่สุดที่ $6,000 การเบรกระดับนี้จะสนับสนุนแนวโน้มขาขึ้นที่กำลังดำเนินอยู่ และปูทางไปสู่การขึ้นไปถึง $6,014 การควบคุมระดับ $6,027 ก็มีความสำคัญเช่นกันสำหรับการเสริมความแข็งแกร่งของสถานะของผู้ซื้อ

ในกรณีที่มีการเคลื่อนลงเนื่องจากความเสี่ยงในตลาดที่ลดลง ผู้ซื้อจะต้องเป็นผู้นำที่ประมาณ $5,987 การตกลงของระดับนี้อาจดันเครื่องมือการค้ากลับไปที่ $5,967 และเปิดทางไปยัง $5,951